Salary Sacrifice Pension Guide (2026/27)

Пенсия по схеме salary sacrifice — один из наиболее налогоэффективных способов накопления на пенсию в Великобритании. Вместо того чтобы получать часть своей зарплаты наличными, а затем вносить ее в пенсионный фонд из чистой зарплаты, ваш работодатель уменьшает вашу валовую зарплату на согласованную сумму и перечисляет ее непосредственно в ваш пенсионный фонд. Поскольку взнос происходит до расчета подоходного налога и National Insurance, вы экономите на обоих — делая каждый фунт в вашем пенсионном фонде значительно дешевле, чем при стандартном личном пенсионном взносе.

В 26-27 налоговом году налогоплательщик с базовой ставкой, зарабатывающий от £12,579 до £50,270, экономит 28 пенсов на общем налоге и NI за каждый пожертвованный £1. Налогоплательщик с более высокой ставкой (свыше £50,270) экономит 42 пенсов за каждый £1. А если вы зарабатываете от £100,000 до £125,140 — зона сокращения Personal Allowance — каждый пожертвованный £1 экономит до 62 пенсов. Используйте калькулятор salary sacrifice, чтобы увидеть вашу точную экономию.

Как работает схема salary sacrifice?

Salary sacrifice — это официальное соглашение между вами и вашим работодателем о постоянном снижении вашей валовой договорной зарплаты на фиксированную сумму или процент. Затем ваш работодатель перенаправляет эти деньги — плюс, во многих случаях, свою собственную экономию на NI — в ваш корпоративный пенсионный фонд. Ключевое слово — «договорная»: ваш трудовой договор меняется, чтобы отразить более низкую зарплату, и HMRC рассматривает вас так, как будто вы никогда не зарабатывали эти деньги.

Вот наглядный пример. Предположим, вы зарабатываете £50,000 и соглашаетесь пожертвовать £5,000 в свой пенсионный фонд. Ваш работодатель теперь выплачивает вам валовую зарплату в размере £45,000. Подоходный налог и NI сотрудника рассчитываются на основе £45,000, а не на первоначальной сумме £50,000. Полная сумма £5,000 поступает в ваш пенсионный фонд, не затронутая ни одним налогом. Ваша чистая зарплата уменьшается менее чем на £5,000, потому что вы больше не платите налог и NI с этой части.

Механизм прост:

• Вы согласовываете сумму пожертвования с вашим работодателем — либо фиксированную сумму в £ в месяц/год, либо процент от зарплаты
• Ваш договор меняется, чтобы отразить новую, более низкую валовую зарплату
• Ваш работодатель выплачивает разницу непосредственно в вашу пенсионную схему в качестве взноса работодателя
• PAYE и NI рассчитываются на основе уменьшенной зарплаты — вы никогда не увидите пожертвованную сумму в своей расчетной ведомости как заработок

Большинство схем salary sacrifice позволяют изменять сумму один раз в год (обычно при ежегодном пересмотре) или при наступлении «жизненного события», такого как брак, рождение ребенка или увольнение партнера. Ваш работодатель не обязан предлагать salary sacrifice по закону, но большинство крупных работодателей в Великобритании делают это, потому что это также экономит им деньги — они избегают уплаты работодательского NI (15%) с пожертвованной суммы.^[1]

Сколько налогов я экономлю с помощью salary sacrifice?

Экономия от salary sacrifice достигается за счет одновременного избегания двух налогов: подоходного налога по вашей предельной ставке и National Insurance сотрудника. Общая ставка экономии зависит от того, в какую налоговую категорию вы попадаете:

• Базовая ставка (£12,579–£50,270): 20% подоходного налога + 8% NI = 28% общая экономия. Каждые пожертвованные £1,000 стоят вашей чистой зарплате всего £720.
• Высшая ставка (£50,270–£100,000): 40% подоходного налога + 2% NI = 42% общая экономия. Каждые пожертвованные £1,000 стоят вашей чистой зарплате всего £580.
• Зона сокращения PA (£100,000–£125,140): 40% подоходного налога + 2% NI + эффективные 20% от отмены Personal Allowance = 62% общая экономия. Каждые пожертвованные £1,000 стоят вашей чистой зарплате всего £380.
• Дополнительная ставка (свыше £125,140): 45% подоходного налога + 2% NI = 47% общая экономия.

Помимо вашей экономии, выгоду получает и ваш работодатель. Они больше не платят работодательский NI (15%) с пожертвованной суммы. Многие работодатели передают часть или всю эту экономию вам в виде дополнительного пенсионного взноса — фактически давая вам бесплатные деньги. Спросите в отделе кадров, включает ли ваша схема передачу работодательского NI.^[1]

Приведенная ниже диаграмма показывает, сколько фактически стоит вашей чистой зарплате внесение £1,000 в ваш пенсионный фонд через salary sacrifice при различных уровнях зарплаты. Чем ниже столбец, тем дешевле пенсионный взнос. Обратите внимание, как стоимость резко падает в диапазоне £100,000–£125,140, где сокращение Personal Allowance создает эффективную предельную ставку 62%.

Как salary sacrifice соотносится с личной пенсией?

Если ваш работодатель не предлагает salary sacrifice, вы все равно можете вносить взносы в личную пенсию (или в корпоративную пенсию через чистую зарплату). Пенсионный провайдер запрашивает налоговую льготу по базовой ставке у источника — автоматически добавляя 20% к вашему взносу. Налогоплательщики с более высокой и дополнительной ставкой могут запросить дополнительную льготу (разницу между 40% или 45% и 20%) через свою налоговую декларацию Self-Assessment.

Однако личные пенсионные взносы не экономят вам National Insurance. В этом заключается ключевое отличие. С помощью salary sacrifice вы избегаете 8% (или 2% выше Верхнего предела заработка) NI сотрудника, который вы все равно заплатили бы при личном взносе. Для налогоплательщика с более высокой ставкой, вносящего £1,000:

• Личная пенсия: стоит £600 из чистой зарплаты после получения полной льготы по более высокой ставке (вы все равно платите 2% NI с взноса)
• Salary sacrifice: стоит £580 из чистой зарплаты (вы избегаете как 40% подоходного налога, так и 2% NI)

Это дополнительная экономия в размере £20 на каждые £1,000 внесенных — или £100 в год при взносе в размере £5,000. За 30-летнюю карьеру с ростом инвестиций, одна только эта экономия на NI может добавить десятки тысяч к вашему пенсионному фонду. Salary sacrifice почти всегда является лучшим вариантом, если он доступен.^[2]

Лучше ли salary sacrifice, чем повышение зарплаты?

Если ваш работодатель предлагает вам повышение зарплаты, и вам не нужны дополнительные деньги немедленно, перенаправление их в вашу пенсию через salary sacrifice почти всегда более выгодно в долгосрочной перспективе. Виджет ниже позволяет сравнить два варианта: получение повышения как облагаемой налогом зарплаты против пожертвования той же суммы в вашу пенсию. Отрегулируйте ползунки в соответствии с вашей ситуацией.

Ключевая идея: при более высокой ставке каждые £1,000, которые вы получаете в качестве зарплаты, стоят вам 42% в виде налога и NI — вы сохраняете всего £580. Но если вы пожертвуете эти £1,000 в свою пенсию, ваша пенсия получит полные £1,000, а ваша чистая зарплата уменьшится всего на £580. В любом случае это стоит вам одинаково, но пенсионный вариант дает вам полную стоимость в £1,000 (плюс будущий рост инвестиций, без налогов).

Для вашего работодателя пенсионный взнос также дешевле, чем повышение зарплаты. Они экономят 15% работодательского NI на пожертвованной сумме — это £150 на каждые £1,000. Некоторые работодатели передают эту экономию в вашу пенсию в качестве бонуса. Это делает salary sacrifice настоящей беспроигрышной ситуацией: вы получаете больше пенсии, и это обходится вашему работодателю дешевле, чем повышение зарплаты.^[1]

Для более подробного изучения того, как облагаются налогом повышения зарплаты на разных уровнях, см. наше руководство по переговорам о повышении зарплаты с использованием чистой оплаты.

Почему salary sacrifice так эффективна между £100,000 и £125,140?

Personal Allowance (в настоящее время £12,579) отменяется по ставке £1 за каждые £2 скорректированного чистого дохода свыше £100,000. Это создает эффективную предельную налоговую ставку 62% в этом диапазоне (40% подоходного налога + 2% NI + 20% эффективная ставка от отмены PA). К тому времени, когда ваш доход достигнет £125,140, ваш Personal Allowance будет полностью исчерпан.

Salary sacrifice напрямую уменьшает ваш скорректированный чистый доход. Если вы зарабатываете £110,000 и жертвуете £15,000 в свою пенсию, ваш скорректированный чистый доход падает до £95,000 — ниже порога £100,000. Это полностью восстанавливает ваш Personal Allowance, экономя вам дополнительные £12,579 необлагаемого налогом дохода в дополнение к обычной экономии на налогах и NI с самой пожертвованной суммы.

Для работников в этой зоне каждые пожертвованные £2 фактически восстанавливают £1 Personal Allowance, создавая общую экономию, значительно превышающую заявленную ставку 42%. Это делает пенсионное пожертвование особенно привлекательным для тех, кто находится чуть выше £100,000. См. наше руководство по налоговой ловушке в £100K для подробного объяснения этого эффекта.

На что влияет salary sacrifice?

Поскольку salary sacrifice навсегда изменяет вашу договорную зарплату, это может иметь побочные эффекты на другие аспекты вашей финансовой жизни. Важно понять их, прежде чем соглашаться на большое пожертвование:

• Заявки на ипотеку: Некоторые кредиторы оценивают платежеспособность на основе вашей договорной зарплаты (после salary sacrifice). Другие используют вашу зарплату до salary sacrifice или общую сумму компенсации. Если вы планируете купить жилье, сначала проконсультируйтесь с вашим кредитором. Возможно, вам потребуется временно уменьшить сумму пожертвования перед подачей заявки или предоставить доказательства вашей зарплаты до salary sacrifice.
• Законное пособие по беременности и родам (SMP): SMP рассчитывается на основе вашего среднего недельного заработка за 17–25 недели беременности. Если вы используете salary sacrifice, это ваша уменьшенная зарплата. Учитывайте сроки: вы обычно можете отказаться от salary sacrifice до квалификационного периода и вернуться после декретного отпуска.
• Базовая зарплата: Некоторые работодатели рассчитывают льготы, такие как страхование жизни, страхование по потере дохода и выходное пособие, как кратное вашей «базовой зарплате». Проверьте, использует ли ваш работодатель вашу зарплату до или после salary sacrifice для этих расчетов.
• Государственная пенсия: Ваша Государственная пенсия обычно не затрагивается, при условии, что ваша зарплата после salary sacrifice остается выше Нижнего предела заработка NI (в настоящее время £533/месяц). Большинство людей, жертвующих разумный процент, останутся значительно выше этого порога.
• Погашение студенческого кредита: Salary sacrifice уменьшает доход, на основе которого рассчитываются выплаты по студенческому кредиту в рамках PAYE. Это означает меньшие ежемесячные отчисления — но ваш общий долг будет погашаться дольше. Для заемщиков по Плану 2, которые вряд ли погасят долг полностью, это фактически выгодно (меньше общая сумма погашения до списания).

Почему работодатели предлагают salary sacrifice?

Salary sacrifice выгоден не только сотрудникам — он также экономит деньги вашему работодателю. За каждый пожертвованный вами фунт ваш работодатель избегает уплаты 15% взносов работодательского NI. В команде из 100 сотрудников, каждый из которых жертвует £5,000, это экономия в размере £75K в год только на NI.

Многие работодатели используют часть или всю эту экономию для улучшения пенсионных схем. Распространенные подходы включают:

• Передача NI: работодатель добавляет всю свою экономию на NI (15% от пожертвованной суммы) в качестве дополнительного пенсионного взноса сверх вашего пожертвования
• Сопоставимые взносы: работодатель сопоставляет ваше пожертвование до определенного предела (например, вы жертвуете 5%, они добавляют 5% плюс свою экономию на NI)
• Фиксированное увеличение: работодатель добавляет фиксированный процент (например, 1%) сверх вашего пожертвования для стимулирования участия

Всегда проверяйте, что предлагает ваш работодатель. Разница между схемой с передачей NI и без нее может быть значительной — дополнительные £750 в год при пожертвовании в размере £5,000.

Каковы ограничения и лимиты?

Хотя salary sacrifice является мощным инструментом, существуют важные ограничения, о которых следует знать:

• Минимальный размер оплаты труда (National Living Wage): ваш работодатель не может уменьшить вашу денежную зарплату ниже National Living Wage через salary sacrifice. В 26-27 году NLW составляет £12.21/час для работников в возрасте 21 года и старше. Для работника на полной ставке (37,5 часов/неделю) это примерно £23,810/год — ваша зарплата после salary sacrifice должна оставаться выше этого уровня.^[3]
• Годовой лимит (Annual Allowance): общие пенсионные взносы (сотрудник + работодатель, включая salary sacrifice) не должны превышать Годовой лимит (Annual Allowance) в размере £60,000 за налоговый год (или 100% вашего заработка, в зависимости от того, что меньше). Превышение этого лимита влечет за собой налоговое начисление. Вы можете перенести неиспользованный лимит с предыдущих трех налоговых лет — см. наше руководство по переносу пенсионного лимита.
• Фиксация договора: большинство схем позволяют вносить изменения только один раз в год или при наступлении жизненного события. Вы не можете вносить изменения ежемесячно. Планируйте уровень пожертвования исходя из ваших ожидаемых потребностей на весь предстоящий год.
• Выплаты при смерти на службе и страхование дохода: некоторые льготы работодателя рассчитываются как кратное вашей договорной зарплаты. Проверьте, использует ли ваш работодатель зарплату до или после salary sacrifice для этих расчетов.

Как оформить salary sacrifice?

Оформление salary sacrifice довольно просто, но требует участия вашего работодателя. Вот типичный процесс:

1. Проверьте право на участие: убедитесь, что ваш работодатель предлагает пенсионную схему salary sacrifice. Спросите в отделе кадров или проверьте свой портал льгот. Не все работодатели предлагают ее — особенно небольшие фирмы.
2. Определите сумму: используйте калькулятор salary sacrifice, чтобы смоделировать различные суммы и увидеть влияние на вашу чистую зарплату. Учитывайте свои ежемесячные обязательства и то, можете ли вы позволить себе такое сокращение.
3. Оформите документы: ваш работодатель предоставит соглашение о salary sacrifice для подписания. Это официально изменяет ваш трудовой договор. Внимательно прочитайте его — обратите внимание на период фиксации и любые положения о гибкости в случае жизненных событий.
4. Проверьте расчетную ведомость: после начала salary sacrifice проверьте свою следующую расчетную ведомость. Ваша валовая зарплата должна показывать уменьшенную сумму, а пенсионный взнос должен быть указан как взнос работодателя (а не как вычет сотрудника из чистой зарплаты).

Если ваш работодатель не предлагает salary sacrifice, попросите его рассмотреть этот вариант. Экономия работодателя на NI (15% от всех пожертвованных сумм по всей рабочей силе) часто является достаточным стимулом для создания такой схемы. Вы также можете вносить взносы в личную пенсию и запрашивать льготу через Self-Assessment — хотя вы упустите экономию на NI. См. наше руководство по налоговым льготам на пенсию для получения подробной информации о личных взносах.

Источники

1. HMRC — Ставки и категории National Insurance (вторичная ставка работодателя Класса 1: 15% выше Вторичного порога). По состоянию на июль 2026 года.
2. HMRC — Налог на вашу частную пенсию: схемы salary sacrifice. Подтверждает, что пенсионные взносы по схеме salary sacrifice освобождены как от подоходного налога, так и от NI сотрудника/работодателя. По состоянию на июль 2026 года.
3. HMRC — Ставки подоходного налога и Personal Allowances. Ставки для 26-27 налогового года: базовая ставка 20%, высшая ставка 40%, дополнительная ставка 45%. Personal Allowance £12,579. По состоянию на июль 2026 года.
4. GOV.UK — Ставки Национальной минимальной заработной платы и Национальной прожиточной заработной платы. NLW для работников в возрасте 21 года и старше: £12.21/час с апреля 2026 года. По состоянию на июль 2026 года.