Should You Pay Off Your Student Loan Early? (2026/27)

La questione se estinguere in anticipo il proprio prestito studentesco è uno dei dilemmi finanziari più comuni per i laureati del Regno Unito. La risposta dipende interamente dal tipo di piano, dal saldo, dalla traiettoria salariale e dal tasso di interesse. Per la maggior parte dei mutuatari del Piano 2, il rimborso anticipato è in realtà una cattiva idea perché il prestito viene estinto dopo 30 anni — pagare di più significa solo versare un eccesso prima della data di estinzione. Ma per i mutuatari del Piano 1 con saldi ridotti, o per i redditi elevati con qualsiasi piano, i calcoli possono favorire l'estinzione anticipata. Questa guida illustra il quadro decisionale per ogni tipo di piano. ^[1]

Come funzionano i rimborsi dei prestiti studenteschi?

Tutti i piani di prestito studentesco del Regno Unito utilizzano lo stesso meccanismo di base: si rimborsa il 9% dei guadagni al di sopra della soglia del proprio piano. Le soglie per il 26-27 sono:

• Plan 1: £26,900/year — repay 9% of earnings above this
• Plan 2: £29,385/year — repay 9% of earnings above this
• Plan 4: £33,795/year — repay 9% of earnings above this
• Plan 5: £25,000/year — repay 9% of earnings above this

I rimborsi vengono detratti dal tuo stipendio tramite PAYE (come le imposte e la NI). Se guadagni £40.000 con il Piano 2, il tuo rimborso annuale è 9% × (£40.000 − £29,385) = £955/anno (£80/mese). Questo continua fino a quando il prestito non è completamente rimborsato o estinto, a seconda di quale evento si verifichi per primo.

Quando vengono estinti i prestiti studenteschi?

Ogni piano ha una diversa regola di estinzione, e questo è il fattore critico nella decisione di rimborso anticipato:

• Plan 1: Estinto quando compi 65 anni (o 25 anni dopo l'aprile in cui dovevi iniziare a rimborsare, se precedente)
• Plan 2: Estinto 30 anni dopo l'aprile in cui dovevi iniziare a rimborsare
• Plan 4: Estinto quando compi 65 anni (o 30 anni dopo l'aprile in cui dovevi iniziare a rimborsare, se precedente)
• Plan 5: Estinto 40 anni dopo l'aprile in cui dovevi iniziare a rimborsare

L'estinzione è esente da imposte — non ci sono oneri quando il saldo residuo viene annullato. Ciò significa che qualsiasi denaro versato per un prestito che sarebbe stato comunque estinto è di fatto sprecato. Sarebbe stato meglio conservare quel denaro o investirlo.

Dovrei rimborsare in anticipo il mio prestito del Piano 2?

Per la maggior parte dei mutuatari del Piano 2, la risposta è **no**. I prestiti del Piano 2 maturano interessi a RPI + fino al 3% (a seconda del reddito), il che significa che il saldo spesso cresce più velocemente di quanto i rimborsi lo riducano — specialmente nei primi anni di carriera quando i guadagni sono inferiori o appena superiori alla soglia di £29,385. L'intuizione chiave: se non rimborserai l'intero saldo entro 30 anni tramite le normali detrazioni, allora pagare di più è denaro perso.

Il calcolo del punto di pareggio: stima i tuoi rimborsi totali su 30 anni basandoti sulla crescita salariale prevista. Se questo totale è inferiore al tuo saldo attuale più gli interessi accumulati, raggiungerai l'estinzione e ne trarrai beneficio. Solo se i tuoi rimborsi totali previsti *superano* il tuo saldo, il rimborso anticipato ti farebbe risparmiare denaro (riducendo gli interessi che paghi). Per la maggior parte delle persone che si sono laureate con un debito di oltre £50.000, l'estinzione è probabile a meno che non guadagnino significativamente al di sopra della media per tutta la loro carriera.

Quando ha senso finanziario il rimborso anticipato?

Il rimborso anticipato è da considerare quando:

• Sei sul Piano 1 o Piano 4 con un saldo residuo ridotto (inferiore a £5.000–£10.000). Gli interessi del Piano 1 sono bassi (RPI o tasso base della Bank of England + 1%, a seconda di quale sia inferiore), quindi il saldo non cresce molto. Se rimborserai chiaramente l'intero importo entro pochi anni comunque, estinguerlo in anticipo ti fa risparmiare una piccola quantità di interessi e rimuove immediatamente la detrazione del 9% dalla tua busta paga.
• Sei un reddito elevato che rimborserà l'intero importo comunque. Se guadagni £80.000+ e estinguerai sicuramente il saldo prima dell'estinzione, i rimborsi anticipati in un'unica soluzione riducono gli interessi totali pagati. Ma controlla il tasso di interesse rispetto a quanto potresti guadagnare investendo altrove — se la tua ISA rende il 6% e il tuo prestito addebita il 4%, ti conviene investire.
• Stai emigrando permanentemente. La Student Loans Company stabilisce gli importi di rimborso per i mutuatari all'estero in base a soglie specifiche per paese che potrebbero essere meno favorevoli. Alcuni emigranti preferiscono estinguere il saldo piuttosto che affrontare l'amministrazione continua della SLC.

Come influisce il rimborso anticipato sul mio stipendio netto mensile?

Estinguere il tuo prestito studentesco rimuove la detrazione del 9% dalla tua busta paga. Con uno stipendio di £40.000 sul Piano 2, questo significa un extra di £80/mese nel tuo stipendio netto. Combinato con la tua aliquota fiscale marginale del 20% di imposta sul reddito + 8% di NI, le tue detrazioni totali sul reddito al di sopra della soglia scendono dal 37% al 28%.

Usa il calcolatore a £40.000 con Piano 2 per vedere esattamente quanto ti costa il tuo prestito studentesco ogni mese, quindi confrontalo con lo stesso stipendio senza il prestito per vedere il guadagno mensile derivante dalla sua estinzione.

Cosa dovrei fare invece di rimborsare in anticipo?

Se il rimborso anticipato non ha senso (perché raggiungerai l'estinzione), il denaro è meglio impiegarlo altrove:

• Costruisci un fondo di emergenza — 3-6 mesi di spese in un conto di risparmio ad accesso facile offrono una sicurezza che il sovrappagamento di un prestito non offre.
• Contribuisci a una pensione — ottieni un sgravio fiscale del 20% o 40% più il contributo del datore di lavoro. Questo supera il risparmio sugli interessi della maggior parte dei prestiti studenteschi.
• Investi in un'ISA — i rendimenti di mercato a lungo termine superano tipicamente gli interessi dei prestiti studenteschi, e la crescita è esente da imposte. Consulta la nostra guida LISA se stai risparmiando per la tua prima casa.
• Estingui prima i debiti con interessi più elevati — carte di credito, scoperti di conto e finanziamenti auto di solito applicano tassi molto più alti degli interessi dei prestiti studenteschi.

Fonti

1. Student Loans Company — Rimborsare il tuo prestito studentesco. Soglie, tassi di rimborso (9%) e regole di estinzione per tutti i tipi di piano. Consultato a luglio 2026.
2. HMRC — Aliquote dell'Imposta sul Reddito e Detrazioni Personali. Aliquota base 20%, aliquota superiore utilizzata per i calcoli dell'aliquota marginale. Consultato a luglio 2026.