役員報酬と配当のどちらを選択するかは、有限会社の役員が毎年行う最大の税務上の決定です。適切な分割を行うことで、全額を役員報酬として受け取る場合と比較して数千ポンドを節約できます。26-27年度において、ほとんどの役員にとって最適なアプローチは、NIプライマリーしきい値 (£1,047.5) と同等かそれ以下の少額の役員報酬と、法人税控除後の利益からの配当を組み合わせることです。これにより、会社利益 £80,000 に対して37.8%という低い実効税率を実現できます。
このガイドでは、なぜ全額を役員報酬としないのか、26-27年度の最適な役員報酬水準、雇用手当が計算にどのように影響するか、配当税の仕組み、第三の手段としての年金拠出、そして現在のHMRC税率に基づいた具体的な計算例について解説します。
なぜ全額を役員報酬として支払わないのか？
役員報酬には、従業員国民保険 (£1,047.5から£50,270までの収入に対して8%、それ以上に対して2%) と、雇用主国民保険 (£9,100を超える部分に対して13.8%) の両方が課されます。[3] £80,000 の役員報酬の場合、雇用主国民保険だけで約£9,784の費用がかかります。この費用は、本来であれば会社に残るはずの資金です。従業員税と国民保険控除後、役員が手元に残せるのは約£56,959のみです。国民保険の両面を含めると、£80,000 を役員報酬として引き出すための総費用は約41%になります。
対照的に、配当には国民保険が一切課されません。配当は法人税控除後の利益（法人税率25% [2]）から支払われますが、役員報酬と配当を組み合わせた場合の合計税負担は通常、大幅に低くなります。重要な点は、雇用主国民保険（13.8%）は配当では完全に回避される費用であり、従業員国民保険（8%）も配当所得には適用されないということです。
26-27年度の最適な役員報酬はいくらか？
ほとんどの会計士は、26-27年度のNIプライマリーしきい値（年間£1,047.5）と同等かそれ以下の役員報酬を推奨しています。この水準では：
- No employee NI is triggered — the salary falls below the Primary Threshold where the 8% rate begins
- No employer NI cost — if you qualify for the Employment Allowance (£10,500), it covers any employer NI on earnings above the Secondary Threshold (£9,100)[4]
- 国民年金（State Pension）の資格 — 役員報酬は国民年金記録の資格年度としてカウントされます
- 法人税控除 — 役員報酬は控除対象経費となり、法人税負担を軽減します
雇用手当の資格がない場合（例：他の従業員がいない単独役員会社で、雇用主国民保険の請求額が£10,500未満の場合）、£9,100の役員報酬であれば雇用主国民保険を完全に回避できます。ただし、この低い役員報酬では、国民年金（State Pension）の資格年度としてカウントされない可能性があります — 下限所得基準（Lower Earnings Limit）を超えているかどうかを確認する必要があります。
従業員を雇用している役員（雇用手当の資格がある場合）にとっては、雇用手当が少額の雇用主国民保険料を吸収するため、£1,047.5の役員報酬がほぼ常に最適です。
雇用手当 (Employment Allowance)
雇用手当は、対象となる雇用主が年間最大£10,500まで雇用主国民保険の総額を減らすことを可能にします。[4] 役員が自身に£1,047.5を支払う場合、少なくとも1人の他の従業員または役員がいれば、発生する雇用主国民保険（£9,100を超える部分）はこの手当の範囲内に十分に収まります。2020年4月以降、他の従業員がいない単独役員会社は対象外です。
資格がある場合、雇用手当は実質的に£1,047.5の役員報酬を、従業員と雇用主の両方にとって完全に国民保険料が免除されるものにします。これが、ほとんどの会計士がこれをデフォルトの推奨事項としている理由です。
配当はどのように課税されるのか？
役員報酬を支払った後、残りの会社利益には法人税が25%課されます。[2] 税引き後の利益は配当として分配できます。配当所得は、雇用所得とは異なる税率で課税されます。[1]
- First £500: tax-free (Dividend Allowance)
- Within the basic rate band: 8.75%
- Within the higher rate band: 33.75%
- Additional rate: 39.35%
重要な点として、配当は残りの所得税帯域を消費します。£1,047.5の役員報酬は、個人控除（Personal Allowance）（£12,579）と基礎税率帯域の一部を使い、残りを配当に利用できるようにします。26-27年度の場合、基礎税率帯域は総所得の£50,270まで広がります。したがって、£1,047.5の役員報酬の場合、約£49,223の配当が基礎税率帯域内に収まり（わずか8.75%で課税）、残りの所得税帯域を消費します。
ご自身の状況における正確な内訳を確認するには、これらの値が事前入力された配当税計算ツールをご利用ください。
計算例：会社利益 £80,000 の場合
26-27年度における会社利益£80,000の最適な引き出し方法は以下の通りです。
- Salary: £1,048 (at NI Primary Threshold — no employee or employer NI)
- Income tax on salary: £0
- Remaining profit: £78,952.5
- Corporation Tax (25%): £19,738
- Available for dividends: £59,215
- Dividend tax: £500 at 0% + £37,191 at 8.75% + £21,523.5 at 33.75% = £10,518 total
**支払総税額**（法人税 + 配当税 + 役員報酬にかかる所得税）：約£30,256。**実効税率：37.8%。** これを、全額£80,000を役員報酬として受け取った場合と比較してください：従業員税 + NIで約£23,041、さらに雇用主NIで£9,784 = 合計費用**41%**。
以下のインタラクティブウィジェットでは、利益水準を調整して、税金の比較がどのように変化するかを確認できます。
Annual profit: £80,000.00
Sole Trader
Income tax
£19,430.00
Class 2 NI
£0.00
Class 4 NI
£3,610.00
Total
£23,041.00
Limited Company
Corporation Tax
£19,738.00
Director income tax
£0.00
Director NI
£0.00
Dividend tax
£10,518.00
Total
£30,256.00
At £80,000.00 annual profit, a limited company saves approximately -£7,215.00 per year in tax. See full breakdown →
See the full dividend tax breakdown for this example →
第三の手段としての年金拠出
役員報酬と配当に加えて、雇用主による年金拠出は、会社から価値を引き出す最も税効率の良い方法の一つです。雇用主拠出は法人税の控除対象となり、従業員国民保険（8%）も雇用主国民保険（13.8%）も、どちらの国民保険も課されません。
多くの役員は、法人税負担を軽減しつつ老後資金を築くために、年間最大£60,000（年間許容額）まで雇用主年金拠出を行っています。法人税率25%の場合、£60,000の拠出は法人税だけで£15,000を節約します。この資金は、所得税、国民保険、配当税が一切かからずに年金口座に入金されます。
トレードオフはアクセシビリティです。年金資金は55歳まで（2028年からは57歳に上昇）ロックされます。すべての利益を即座の現金として必要としない役員にとって、年金は利用可能な最も高利回りの引き出し方法です。戦略を分割することを検討してください：国民年金資格のための役員報酬、生活費のための配当、そして長期的な資産形成のための雇用主年金拠出。
年金拠出が全体の税負担をどのように軽減するかについては、年金税制優遇措置に関するガイドをご覧ください。
ご自身の役員報酬と配当の分割をモデル化する
役員一人ひとりの状況は異なります。雇用手当の資格があるかどうか、他の所得源、現金として必要な額と年金として必要な額など、様々な要因が最適な分割に影響します。配当税計算ツールを使用して様々な役員報酬と配当の組み合わせをモデル化するか、主要な所得税計算ツールで雇用所得のみの比較を確認してください。
個人事業主の税金を含むより広範な比較については、個人事業主 vs 有限会社ガイドをご覧ください。
情報源
- HMRC — Tax on dividends. Dividend Allowance £500, basic rate 8.75%, higher rate 33.75%, additional rate 39.35%. Accessed July 2026.
- HMRC — Corporation Tax rates. Main rate 25% for profits above the small profits threshold. Accessed July 2026.
- HMRC — National Insurance rates and categories. Employee Class 1: 8% (basic), 2% (higher). Employer Class 1 secondary: 13.8% above £9,100. Accessed July 2026.
- HMRC — Employment Allowance. Up to £10,500 off your employer NI bill per year. Accessed July 2026.